什么是股指期货,如何炒?

金投网   2019-04-13 20:05 968 22

我国的股指期货主要有三种:沪深300股指期货、上证50股指期货和中证500股指期货。

  期货分为商品期货和金融期货两大类,商品期货的交易品种通常是实物,如黄金、白银、钢材、农产品等;而金融期货交易品种则是非实物,如股票、利率、汇率等。很显然,股指期货属于金融期货交易品种。作为期货交易的一种类型,股指期货交易与普通商品期货交易具有基本相同的特征和流程。 

 什么是股指期货? 股指期货(Share Price Index Futures),英文简称SPIF,全称是股票价格指数期货,也可称为股价指数期货、期指,是指以股价指数为标的物的标准化期货合约。 股指期货以股市指数为标的物,双方交易的是一定期限后的股市指数价格水平,通过现金结算差价来进行交割。 三种主要的股指期货交易品种: 我国的股指期货主要有三种:沪深300股指期货、上证50股指期货和中证500股指期货。

  1、沪深300股指期货的交易代码:IF 沪深300指数是由上海和深圳证券市场中选取300只A股作为样本,其中沪市有179只,深市121只样本选择标准为规模大,流动性好的股票。沪深300指数样本覆盖了沪深市场六成左右的市值,具有良好的市场代表性。

  2、上证50股指期货的交易代码:IH 上证50指数是根据科学客观的方法,挑选上海证券市场规模大、流动性好的最具代表性的50只股票组成样本股,以便综合反映上海证券市场最具市场影响力的一批龙头企业的整体状况。 上证50指数自2004年1月2日起正式发布。其目标是建立一个成交活跃、规模较大、主要作为衍生金融工具基础的投资指数。

  3、中证500股指期货的交易代码:IC 中证500指数是中证指数有限公司所开发的指数中的一种,其样本空间内股票是扣除沪深300指数样本股及最近一年日均总市值排名前300名的股票,剩余股票按照最近一年(新股为上市以来)的日均成交金额由高到低排名,剔除排名后20%的股票,然后将剩余股票按照日均总市值由高到低进行排名,选取排名在前500名的股票作为中证500指数样本股。 中证500指数综合反映沪深证券市场内小市值公司的整体状况。

  怎么炒股指期货?

  1、必须会看大方向,这是操作的前提。

  2、明确自己投资风格,是利用股指期货套期对冲保值还是投机获利。前者更适合大资金,当然大资金也会进行对冲投机操作。后者适合中大户且有一定实战水平的投资者,以下策略主要针对短线投机。

  3、需要掌握拐点理论、周期理论和T+0实战技术。当天高点、次高点、低点、低次点都要提前心中有数。明确时间周期,尤其是分钟K线周期,更是重要。趋势线是重要操作依据,每天运行的上下轨得搞清楚。T+0操作水平不高不行,沪深300合约一个点就是300,一百万资金以IF1003合约进行操作,最多也就6份,留足保证金的话得5份以下,以5份为例,一个点变动就是1500,这就是说,T+0水平高低直接决定你的投资收益。

  4、一定得留足保证金,股指期货有一种手法容易让投资者爆仓或被强行平仓:通过长下影或上影让投资者强行平仓。股指期货操作手法可以参考炒股,但技术支撑和压力位对于股指期货来说,都可以视为无形,不能把其象炒股那样看得过重。

  5、窄幅震荡走势宜平仓观望,等方向明确再开仓。因为窄幅震荡方向不定,而且往往确定方向时往往会有快速突破走势如果方向做反了损失巨大。

  6、原则当日平仓不过夜,切不可象炒股那样靠捂的策略。当然,如果投资者在交割期前,能看到较长趋势,中线操作不是不可以,但那应属对冲保值范畴,不在此贴讨论之列。

  7、手法要快,开仓买卖要谨慎与平仓要坚定果断,切不可有侥幸心理。平仓之后反向开仓要把买卖搞好,出乌龙可不是闹着玩的。

  8、注意总结观察两市能对指数产生决定性影响并得到投资者认同的风向标与股指期货运行的联动效应。